在金融科技蓬勃發展的浪潮中，民營銀行作為創新力量的代表迅速崛起，其中網商銀行憑借其獨特的互聯網基因與強大的科技支撐，一度在小微金融領域展現出強勁的發展勢頭。

然而，近年來隨著銀行業競爭壓力增大，尤其同質化服務日益嚴峻的背景下，網商銀行的發展也踩下了剎車鍵。

《眼鏡財經》注意到，近年來該行業績下滑、資產質量惡化與合規隱患等問題逐漸暴露，引發了市場的高度關注，也為管理層帶來了持續的挑戰。

業績下滑凸顯盈利困境

曾幾何時，網商銀行依托阿里巴巴生態與螞蟻集團的技術優勢，在小微貸款和普惠金融領域迅速開拓市場，以高效的“310”模式為小微企業和個體工商戶提供便捷金融服務，營收增長頗為亮眼。

但2024年前三季度財報一經發布，迅速打破了其往日的增長節奏。數據顯示，該行實現營業收入152.87億元，同比雖有14.31%的增長，但凈利潤僅22.60億元，同比大幅下降31.19%，這是自成立以來罕見的 “增收不增利” 局面。

《眼鏡財經》注意到，網商銀行2024 年上半年所得稅返還曾助力利潤增長，可下半年常規業務增長乏力，剔除稅收返還等非經常性因素后，實際凈利潤增速堪憂。

而與行業領軍者微眾銀行對比，差距更為顯著。2023年微眾銀行營業收入達393.61億元、凈利潤108.15億元，網商銀行分別僅為其47.62%和37.01%。

2024年上半年，微眾銀行營業收入196.38億元，歸母凈利潤63.15億元，網商銀行的營業收入、歸母凈利潤分別占微眾銀行的51.31%、22.85%。

在某種程度上，這表明了網商銀行在盈利能力與市場地位上正遭受嚴峻挑戰，曾經的優勢在激烈競爭中逐漸消散，其盈利模式在小微金融業務風險攀升與市場競爭加劇的雙重夾擊下，亟待重新審視與重塑。

資產質量惡化釀風險

資產質量猶如銀行的生命線，而網商銀行在此方面正面臨著巨大危機。

《眼鏡財經》注意到，該行不良貸款率逐年攀升，2021年底為1.53%，2022年底升至1.94%，2023年底更是高達2.28%，在19家民營銀行中處于墊底位置。

與此同時，撥備覆蓋率從2022年末的257.39%急劇降至2023年末的199.14%，下降幅度達58.25個百分點，這意味著銀行應對不良貸款的風險準備嚴重不足。

事實上，為緩解不良資產壓力，網商銀行采取了低價轉讓的方式。2023年，61.4億元不良資產在銀登中心僅以5.89億元成交；2024年，6.96億元不良資產以5900萬元轉讓，近乎“1 折”甩賣。

盡管這種方式能加速不良資產清理，但也深刻反映出其在風險控制與資產管理上的薄弱環節。

從根源上看，網商銀行主要服務于小微企業等風險相對較高的群體，隨著業務規模擴張，在經濟環境波動與自身風控體系尚未完善的情況下，不良貸款上升成為難以承受之重，嚴重威脅著銀行的資產安全與穩健運營，若不及時有效應對，可能引發更嚴重的金融風險連鎖反應。

內控漏洞頻發

在合規經營方面，網商銀行亦是麻煩不斷。2024年8月，因未及時披露公司治理中的重大變更、未經審批的關聯交易、個人貸款管理不審慎、非標管理不規范等13項違規行為，被浙江監管局罰款735萬元。

其中，“遲報涉刑案件信息”問題尤為突出，在2020至2022年間發生的貸款詐騙案件未按規向監管部門報告，暴露了其信息透明度低與合規管理的嚴重缺陷。

回溯過往，網商銀行2020年因違反清算管理規定、備付金管理規定等被罰159.18萬元，2022 年因違反金融統計管理、賬戶管理等規定被罰款2236.50萬元，創民營銀行罰款紀錄。

《眼鏡財經》注意到，頻繁的人事變動也為合規管理增添了不穩定因素。2018-2022年，董事長與行長歷經三次更迭，2024年董事、董秘、副行長、監事等多個關鍵崗位再次變動。

這或許正使得銀行在戰略執行與內部控制的連貫性上大打折扣，難以建立起穩固有效的風險防控體系，進而導致違規行為屢禁不止，嚴重損害了銀行的聲譽與市場形象，也使監管部門對其監管力度不斷加強，進一步壓縮了銀行的發展空間。

網商銀行的困境為整個金融行業敲響了警鐘，在追求業務創新與規模擴張的同時，風險控制、合規經營與盈利質量提升缺一不可。唯有平衡好三者關系，不斷優化經營管理策略，才能在復雜多變的金融環境中堅持下去。